資產配置的成功與否關乎一致性，簡單性和適度性
如果您已經在網站上呆了一段時間，那麼您將有一個良好的開端，因為我們已經討論了一種稱為資產配置的學科的重要性，該配置涉及在不同資產類別中進行選擇，以建立一個可以天氣不同的均衡投資組合經濟環境，稅收制度，全球狀況， 通貨膨脹或通貨緊縮，以及歷史顯示的其他一些變量將隨著時間而波動。 成功駕駛有時暴風雨的水域可以彌補個人財務的關鍵是平衡。 你想為所有季節做好準備; 要知道，無論您的就業情況，政府預算， 美聯儲和利率或股票市場發生什麼情況，您的家庭都將在每過一年中從股息，利息和租金中獲得更高的收入。
1.你不希望你所有的投資資金都投資於股票
毫無疑問，基於純粹的，冷靜的邏輯數據，股票是不受情緒左右的紀律投資者的最佳長期績效資產類別，專注於收益和分紅 ，並且從不為股票付出過多，通常以相對於美國國債收益率基礎的保守的初始收益收益率來衡量。
它可能並不美觀，但Ibbotson＆Associates的數據顯示，那些能夠長期做這件事的人每年的平均回報率為10％ 。 這些回報非常不穩定 - 一隻股票一年下跌30％，另一隻股票下跌50％ - 但擁有豐富多彩的令人難以置信的企業組合的力量可以帶來真正的利潤，諸如可口可樂，沃爾特迪斯尼，寶潔公司和強生公司已經比債券 ， 房地產 ， 現金等價物 ， 存款證和貨幣市場 ，黃金和金幣 ，白銀，藝術品或大多數其他資產類別獲得了更豐厚的回報。
應該指出的是，為了記錄，大多數人沒有情緒能力做到這一點。 晨星公司的一項研究表明，在標的資產組合資產增長9％或10％的時期內，由於頻繁的交易，高昂的費用和其他愚蠢的決定，平均投資者獲得了2％至3％的收益。 這不是失敗的保證，因為如果你不適合這項任務，你不必投資股票致富 。
這就是說，股票是獨一無二的，因為它們是企業所有權的一小部分 。 這些我們稱之為“股票”的所有權是在人們稱之為股票市場的實時拍賣中交易的。 當世界脫離經濟懸崖時，許多管理不善流動性的人和機構發現自己處於不得不出售任何他們周圍的任何東西來籌集現金的不愉快情況。
結果是股票價格面臨巨大壓力，導致市場報價劇烈下跌。 對於長期投資者來說，這很好，因為它提供了購買更大股權的機會，增加了所有權，並且在時間恢復正常的時候獲得利潤和股息。 在短期內，這可能是毀滅性的。
當這樣的機會出現時，您需要股市以外的收入來源為您賺取現金，以便利用這種情況，同時讓您免受不得不放棄股票證券的痛苦可能性他們真正的價值只是為了支付電費。
無論這是一堆企業債券 ，一個高利潤的小企業 ，您擁有很少或沒有債務的房地產物業，如公寓或辦公大樓，或知識產權（如版權和專利），由您自行決定。 關鍵在於，當股票市場時不時分崩離析的時候，你需要用自己的方式發送美鈔，以便你可以利用它。
2.你可能想要某種形式的保守融資，賺取現金的房地產
雖然房地產的長期回報低於普通股作為一個階層（因為公寓樓不能繼續擴張），但房地產可以甩掉相對於您的投資的大量現金。
投資這個資產類別的紀律需要一些專業知識; 例如，出租房屋的經濟特徵和租金與工業倉庫，倉儲單位，寫字樓或租回交易不同。 您還必須擔心諸如當地市場供應和需求預測以及您的液體等事情
法律結構（你永遠不會想要直接用你的名義擁有洗車，而是想把它留在像有限責任公司這樣的東西）和保險範圍。 儘管如此，擁有一個可以親眼看到的有形財產，用自己的雙手觸摸，並且允許您定期從您的住戶發給您的支票中實時收取現金，這些支票在財務上都很強大和心理。
投資房地產類資產的最大危險是使用過多槓桿的誘惑。 小額預付款，美好的入住假設以及令人滿意的平均租金預測都有一種習慣，即為錯誤地認為自己的行為像投資者一樣的不謹慎的投機者構成了財務災難的三連勝。
你不應該低估現金和現金等價物的重要性
實際上，在撰寫本文時，通貨膨脹調整後的稅後回報，現金和現金等價物正在經歷負收益率。 這意味著你們幾乎可以確信，在持有它們的時間越長，你就會失去購買力。 不過，現金可以作為您投資組合的強大支柱。 在好的時候，它可以將收益降低到一個稍低的數字。 在糟糕的時候，它有助於穩定衰退的資產負債表 。 世界上一些最好和最有經驗的投資者習慣於將其淨資產的20％定期保留在現金和現金等價物中，通常這些資金停放的唯一真正安全的地方就是所持有的短期美國國債直接與美國財政部。
不要成為那些因為花費或想要過快投資而無法持有現金的人之一。 耐心一點。 流動性管理是最簡單和最難以掌握的事情之一。 它需要理解和接受，基金在現金和現金等價資產類別中的作用並不意味著為你賺錢，而是作為安全邊際。
平衡資產類別風險的關鍵是保護和機會
獲得資產類別風險是您生活中首席執行官最重要的工作之一。 它可以讓你處於一個通過經濟漩渦無憂無慮地航行的位置，不會失眠。 當機會出現在他人身上時，它可以為您提供部署資金的渠道和資金來源，以供其他人爭相支付賬單。 不要把它當作一件小事。 長時間思考這件事。 除此之外，請確保您了解您擁有的內容 。
不要開始添加超出您的專業知識的資產類別，從而擺脫一些錯誤的多元化意識，擺脫面前的良好機會。 是的，多樣化很重要，但風險管理必須首先確保你所持有的每一個職位，或在某些情況下，確保你在整個行業或行業下注的某些職位籃子，不好。