多元化，資產配置和低成本指數基金將是關鍵
如果我必須徹底開始，並且不允許擁有任何能夠為我提供持續不斷的現金流重新部署的私營企業，比如我控制的代表性夾克公司，甚至挑選個股，我該怎麼做？
我將如何構建我的資金，這樣我至少可以享受複利和觀察我的淨值增長的好處，同時降低風險？ 股票是偉大的，但你不必投資個人股票致富 。
在過去的幾天裡，我思考了這個問題，因為我意識到這是我的許多讀者每天都會發現自己的狀況。 你不想學習如何閱讀年度報告或挖掘10K 。 你不想研究派息比率或利息覆蓋率 。 那麼，如何利用股票 ， 債券和房地產提供的長期財富創造機會，而不用每年多次考慮你的投資組合？
構建投資組合可以很簡單
正如我多年來解釋的那樣，其核心在於投資確實很簡單。 事實上，投資如此簡單，以至於我只寫了一小部分關於如果您是長期投資者，您可以忽略經濟的基本規則。
這些規則是：
- 花比你掙的錢少
- 避免債務
- 保持足夠的流動性和現金，以便在您丟失工作時支付六個月或更長時間的賬單
- 投資你可以賺到的最多的錢，而不需要從現在的生活中消除。 找到目前的消費和未來財富之間的正確平衡，只有你自己可以回答。
- 專注於避免損失和降低風險。
華爾街喜歡讓它更加深奧，但只有財富管理公司才能向你收取更高的費用。
看一些基本組合資產配置模型
當我想到我的投資問題的答案時，我翻閱了許多我在財務論文中所寫的所謂資產分配模型（其中一些在我的個人網站的資產分配部分中轉載），包括例如塔木德資產配置模型，該模型基於三分之一房地產的古老配方，1/3企業和1/3現金。
最後，我得出的結論是，最好的選擇是一家共同的公司，如Vanguard，它由基金股東擁有，並提供最低的費用，所以我的大部分錢都留在我的口袋裡，並沒有收費。 如果我年輕，不需要現金，我可能會說：
- 白銀和黃金投資組合的5％
- 5％的現金和現金等價物組合
- 20％的高級債券在未來的成熟期不超過8年
- 高質量的30％，股息支付藍籌股在美國
- 20％的高質量，支付股息的國際股票沒有對沖美元，所以我有一些形式的股息來自其他貨幣
- 高檔房地產投資物業佔20％
幾乎所有這些我都會通過先鋒隊完成，並且只是定期進行索引，這樣我就可以從薪水中抽出數十年的錢，忽略市場波動，並在崩潰期間購買更多的錢。 對於高質量的藍籌股，我會看看股息增值指數基金（股票代碼VDAIX），它只投資在紅利成就者選擇指數中找到的公司。 這些公司在過去10年中每年都提高了分紅水平。 費用比例僅為0.35％，最低投資額僅為3,000美元。 該基金的最大持股包括麥當勞，IBM，可口可樂，百事可樂，雪佛龍，埃克森美孚，寶潔，強生，沃爾瑪和聯合技術。
此外，Vanguard不會向我收取大量資金（甚至是股票，視賬戶總資產的大小而定）的交易費用。
這樣的設置應該在30年，40年或50年的時間內產生令人滿意的結果，幾乎沒有任何努力或保養。