所有共同基金都有費用 - 比其他人多一些
1.費用比率 - 此持續費用在每個共同基金中
管理共同基金需要花費。 一些基金的運作成本高於其他基金。 無論成本如何，所有共同基金都有一項費用，稱為費用比率 ，有時稱為管理費用或運營費用。
在確定股價之前，這筆費用將從基金總資產中扣除。
例如：假設您擁有價值為每股10美元的共同基金。 它的總收益為10％，這意味著其總投資回報為每股1.00美元。 如果沒有任何費用，基金份額將為11.00美元，但基金經理扣除費用的1％，因此您的實際投資回報為0.89美分，而不是全額的1.00美元，在收取費用後，您的份額價值10.89美元。
有關費用比率的一般規定：
- 積極管理的基金比被動基金或指數基金的運營開支更高。 這是因為積極管理的基金正在進行正在進行的研究，試圖確定擁有的最佳證券 。 這項研究花費更多，但統計數據顯示你沒有得到你所支付的 。
- 國際基金的收費高於國內基金。 購買在美國境外交易的投資會花費更多成本。這種較高的成本會以更高的費用比率的形式傳遞。
- 小盤基金的收費高於大盤基金。 購買和出售小型股票的成本要高於大型股票。 這種較高的成本以較高的費用比率形式傳遞。
- 指數基金或被動管理基金通常收費最低，找到這類基金已被證明是未來良好基金業績的有力指標 。
- 不同的公司可能為類似的基金收取不同的費用比率。 A公司的大盤股票增長基金可能遠高於B公司的同類基金。
比較基金費用時，請記住上述事項。 將美國大盤基金的基金費用與國際基金的基金費用進行比較是沒有意義的。 這不是蘋果對蘋果的比較。
2.銷售費用或佣金 - 您付款的預付費用
當您購買“A股”共同基金時，您將在購買股票時支付佣金。 這種費用有時被稱為銷售費用或“前端負載”。 因此， “空載”基金沒有這樣的預付費用。
如果您的總投資額超過了門檻值，並且您願意將其全部投入到同一基金系列，您可以擁有前端負擔基金，您可能有資格獲得所謂的“斷點”或較低的前期費用。
以下是一個前端負載的例子：假設您正在購買價值為每股10美元的基金，並且前端銷售費用或負荷為5％。 您將為每個購買的股票支付約10.52美元，因為5％的銷售費用將被添加到您的股票的初始購買價格中。
3.贖回費 - 您在出售股份時支付的費用
當您購買“B股”共同基金時，如果您在指定時間內出售您的基金的股票，您將支付贖回費（也稱為“後端負擔”），或有遞延銷售費用或退保充電 。
例如：假設您正在購買價值為每股10.00美元的基金，並有5％的或有遞延銷售費用。 如果您在購買一年內出售您的股票，您將獲得每股9.50美元。 通常情況下，這種費用每年都會下降，因此在第2年，可能會降至4％，第3年，3％等等。
如果您持有所需時間的B股資金，則根據該基金的時間表，您在出售時不會承擔退保費用。
4.短期交易費用
共同基金的設計是長期投資; 對部分基金實施短期交易費用，阻止投資者進出資金。
您的401（k）賬戶內的共同基金可能會收取短期交易費用。
當您購買股票並在30-90天內再次出售時，將收取短期交易費用。 在這種情況下，共同基金可能會在出售最近購買的股票時向您收取1-3％的費用。
5. 12（b）1費用，服務費或分銷費
許多基金持有服務或營銷費用，也稱為12（b）1費用，作為營銷基金的補償金支付給財務顧問或金融服務公司。
如果您購買“C股”共同基金，除費用比例外，通常還會額外收取1％12（b）1費用。 就像費用比率一樣，在確定股票價格之前，這項服務費用將從總基金資產中扣除。
示例：假設您擁有價值為每股10美元的C股。 它的年度總收益為10％，這意味著其總投資回報為每股1.00美元。 基金經理扣除1％的費用，所以您的實際投資回報為0.89美分，而不是全額的1.00美元。
時代在變
近年來，投資者對其所投資的費用變得越來越敏感。 共同基金公司正感受到降低收費的壓力，以更好地與ETF，漫遊和其他更低成本的選擇進行競爭。
研究表明，共同基金費用大幅下降，但不要放鬆警惕。 高額費用可能會使您隨著時間的推移大幅增加投資組合，研究表明，較高的費用並不等同於更好的業績。