構建多元化投資組合的簡便方法
根據投資者的生活階段，可以為每個投資組合分部選擇不同的資產分配 。 年輕的投資者可能會投入更多的資金來投資更高風險的股票，而年長的投資者可能會將更多投資用於更安全的債券資產。 隨著時間的推移，這些資產配置可能會發生變化，以便有效確保投資者維持適合其年齡的適當風險水平。
在本文中，我們將看看如何在構建投資組合時選擇合適的基金，以便長期優化風險調整後的回報 。
如何選擇基金
三隻基金的投資組合表面上看起來似乎很簡單，但有數千種不同的基金可供選擇，它可能很快成為個人投資者的一項艱鉅任務。 幸運的是，投資者可以使用一些簡單的規則來確保他們獲得最佳交易，從而更容易地縮小目標人群中的資金範圍。
在任何指數基金中尋找的核心特徵是：
- 跟踪錯誤 - 基金應該以追踪錯誤的方式（特別是在國際ETF中）非常少地反映基礎指數。
許多實施三基金投資組合策略的投資者在選擇基金時傾向於堅持使用單一ETF供應商。 例如，Vanguard和Schwab是兩個低成本的ETF供應商，它們有很多不錯的選擇。 使用同一供應商的好處是，隨著時間的推移，它可以很容易地跟踪資金，因為招股說明書可以在同一時間和任何地方得到。
Vanguard S＆P 500指數基金（紐約證券交易所代碼：VOO），先鋒富時全球美國除外ETF（紐約證券交易所代碼：VEU）和先鋒總債券市場ETF（紐約證券交易所代碼：BND） ）。 這些基金的費用率都很低，流動性相對較高，跟踪誤差較小，這為投資者提供了全面的市場投資機會。
選擇什麼樣的基金
構建三基金投資組合時，有多種不同類型的指數ETF可供選擇。 例如，投資者可以選擇標準普爾500指數ETF ，例如SPDR標準普爾500指數ETF（紐約證券交易所代碼：SPY）或更廣泛的羅素2000 ETF指數，例如羅素2000指數ETF（紐約證券交易所代碼：IWM）。
兩者都提供了美國股票的風險敞口，但採用截然不同的方式，這使得很難確定什麼是最好的。
有關選擇基金類型的一些提示包括：
- 多元化 - 投資者應該更傾向於擁有更多的多元化資金，無論是證券數量還是各個經濟部門之間的差價。 此外，投資者可能希望考慮那些不以市值加權的基金，因為這有利於最大的公司。
- 國際債券ETF - 投資者應該考慮國際債券ETF，因為它們在任何利率環境下都有利，而不是依賴美國經濟的狀況。 然而，接近退休的投資者可能更喜歡相對於美元的穩定性，這將使國內債券ETF成為最佳選擇。
- 除美國之外的國際ETF - 投資者應確保其國際風險不包括美國股票，因為它們已經在其投資組合的三分之一的股票中暴露於該市場。 所以，所謂的“前美國”國際ETF往往是最有意義的。
底線
投資者應該有一個廣泛的市場美國股票ETF，一個前美國全球股票ETF和一個國際債券ETF。 像ETFdb.com這樣的門戶網站可以幫助確定上述每個類別的最佳選擇，而投資者在作出決策時應該謹記上述建議，以增加其長期風險調整後的回報。