我們都進行贏利和失敗的交易 - 僅僅是因為可能性。 有些但很少有交易者擅長預測市場方向。 但是，大多數交易者 - 包括專業的基金經理 - 都難以超越市場平均水平。 研究表明，大多數個人投資者不理解這個簡單的原則，並傾向於認為他們的結果比他們的實際結果要好。 換句話說，他們認為他們的表現要好於市場平均水平，事實上，他們表現更差。
貿易選擇
如果我們在選擇我們的交易時沒有特殊技能，那麼我們必鬚髮展一些技能，給我們一個交易優勢。 沒有優勢，我們可以期望贏得大約一半的時間。 當我們增加交易成本（即佣金）時，我們必須做交易者的兩件事之一：
獲得超過50％的利潤
確保我們不會因失去交易而損失更多的錢，而不是我們從贏得交易中賺取的錢。
為了實現這一目標，我們必須實施良好的風險管理，並確保我們的損失被限制在可接受的水平。 然而，這不是我們能夠做成交易者的唯一辦法。 我們認為的方式 - 交易者的思維方式 - 對幾乎每個交易者的成敗都有很大幫助。
交易者的心態或交易心理
Brett Steenbarger博士的工作提供了交易心理學的見解。 以下是他對交易者如何應對虧損的想法。 “當我第一次和全球金融市場的交易員一起工作時，我對他們如何應對交易中的損失感到震驚，有三個群體脫穎而出：
- 第一組在失敗後繼續交易，通常是增加風險承擔。 他們顯然對他們的損失感到沮喪，並迫使他們收回這筆錢。 他們絕對拒絕退出。 他們以虧損作為一種冒犯，加倍了他們的交易努力。
- 第二組也對他們的損失感到沮喪，但決心不讓這些損失堆積。 他們在交易中休息了一段時間，平靜下來，並在一天的其餘時間裡經常停止交易。 他們的目標是恢復情緒平衡，不讓挫折驅動他們的決策。
- 第三集團也對虧損感到非常沮喪，但這些交易員呆在辦公桌前，他們停止了交易。 相反，他們頑強地追踪了他們糟糕交易的來源，並沒有停下來分析，直到他們找出他們犯錯的地方。 只有這樣他們才重新開始交易。
隨著時間的推移，三組間結果的明顯差異變得明顯。 第一組最容易被炸，因為他們正在交易最差的時候正在冒險。 對他們來說，挫折導致了被動的，往往是破壞性的決策。
第二組從未爆炸，但很少出色。 他們專注於不虧錢，讓他們情緒控制，但沒有幫助他們從挫折中學習。 換句話說，他們成功地應對，而不是成為交易者。
這是第三組，隨著時間的推移，被證明是最成功的。 他們和前兩個組織一樣都感到沮喪，但他們引起了對改善的挫折感。 他們以成長的心態運作。 他們一直以建設性的態度參與工作。
他們掌握市場並不多， 相反，他們掌握了將挫折轉化為學習成功的過程。“
這是關鍵。 當交易者開發特定技能時，他們可以成功。 例如：
- 對於期權交易者。 找到你很好理解的策略。 如果您認為市場條件合適（例如，在略微看漲的環境中， 涵蓋通話寫作和裸賣賣的情況良好;當市場波動性很高但穩步下降時， 鐵con work可以很好地工作。 跟踪結果。 弄清楚你預期的市場環境如何變得現實。 隨著時間的推移，你會發現哪些策略運作良好 - 不僅因為策略本身是可行的 - 更重要的是因為你在正確的時間採用了策略。 發展規律以承擔不可避免的損失; 當剩餘潛在利潤變得太小而無法證明在交易中獲得最後幾個鎳的風險時，知道何時足夠多並退出贏利交易。
- 對於技術分析師。 學習圖表閱讀。 這需要時間，而且絕不是一朝一夕可以學到的。 即使沒有成功的保證，任何邊緣都有幫助。 如果你有購買信號，那麼即使你知道信號可能是錯誤的，也可以相處。 但是，您的成功來源於減少損失和研究所有信號。 了解哪些經常工作，哪些不比收支平衡更好。 研究結果並通過了解哪些適合您，從而獲得更多優勢。
- 對於每個人：不要交易只是為了交易。 如果結果不佳，請暫停交易，但不要分析結果。 當你的策略失效時，請仔細判斷是時候坐在旁邊還是採取另一種策略。 但不要只是猜測該做什麼。 每筆交易都有充分的理由。