使用此波動性措施改善訂單安排和市場分析
平均真實範圍（ATR）是一個波動性指標 ，顯示資產在給定時間段內平均移動的幅度。 該指標對日間交易者有多種用途。 它有助於下單，有日內趨勢，可用作追踪止損 。
01檢查ATR指示器
ATR指標隨著資產中的價格變大或變小而上下移動。 該指標基於價格走勢，因此讀數為一美元。 例如，ATR讀數為0.23意味著價格平均每個價格欄移動0.23美元。 在外匯市場，指標將顯示點，其中0.0025的讀數意味著25點。
隨著每個時間段的過去，計算新的ATR讀數。 在一分鐘圖表上 ，每分鐘計算一次新的ATR讀數。 在日線圖上，每天都會計算一個新的ATR。 所有這些讀數都被繪製成一條連續的線，因此交易者可以看到波動隨著時間的推移如何變化。
由於ATR基於每個資產的移動量，因此一個資產的讀數不會與其他資產單獨進行比較。 例如，如果股票價格為10美元，則0.50的ATR讀數可能看起來很高，但對於價格為100美元的股票，0.50的ATR可能被認為是低的。 這是因為如果價格在10美元的股票上移動0.50美元，則代表價格移動5％。 價格為100美元的股票價格為0.50美元，價格變動為0.5％。
為了更好地理解指標，下面是計算方法。
找到A或平均值首先需要找到真實範圍（TR）。
TR是以下最大的：
- 當前高點減去前一個收盤點 。
- 當前低減前一個關閉。
- 當前高負電流低。
這個數字是正數還是負數無關緊要。 計算中使用最高絕對值。
每天記錄數值，然後取平均值。 如果ATR在14個時間段內取平均值，則公式如下：
- ATR = [（先前的ATR×13）+當前的TR] / 14
02 ATR如何幫助交易決策
ATR描述了一天中資產的典型移動情況。 日間交易員可以使用這些信息來繪製利潤目標並確定是否應該進行交易。
假設股票平均每天移動1美元。 沒有重大消息，但該股當天已上漲1.20美元。 日線範圍（高至低）為1.35美元。 價格已經比平均水平高出35％。 假設交易者從策略中獲得買入信號。 儘管買入信號可能是有效的，但由於價格已經遠遠超過平均水平，因此認為價格會繼續上漲並進一步擴大價格範圍可能不是一個謹慎的決定。 交易違背了可能性。 圖表顯示了這一點。
由於價格已經大幅上漲並且漲幅超過了平均水平，因此價格更可能下跌，並保持在已經確定的價格範圍內。 一旦價格接近日線範圍的頂部，並且範圍遠遠超出平均水平，買入時不是謹慎的，在這種情況下，假設有效的交易信號出現，賣出或賣空通常是更好的選擇。
入口和出口不應僅基於ATR。 ATR是一種與策略結合使用以幫助過濾交易的工具。 例如，在上述情況下，交易者不應該簡單地因為價格上漲和日常範圍較大而賣出或賣空。 只有根據交易者的策略出現有效的賣出信號，ATR才會幫助確認交易。
如果價格下跌，交易價格接近當日的低點並且當日的價格區間比平時更高，也可能出現相反的情況。 在這種情況下，如果策略產生賣出信號，則應該避免或採取謹慎的態度。 雖然價格可能會繼續下跌，但這是不利的。 價格可能會上漲並保持在已建立的每日高點和低點之間。 在這種情況下，購買戰略購買信號是必要的，因為ATR不是單獨採取行動。
看看歷史的每日ATR讀數。 ATR不是靜態的，所以即使價格可能超過當前每日ATR，基於歷史記錄，該移動可能是非常正常的。
03日交易ATR趨勢
如果在日內圖表上使用ATR，例如一分鐘或五分鐘，ATR將在市場開盤後立即上漲。 就股票而言，當美國主要交易所在上午9:30開放時，ATR上漲。 這是因為當使用一分鐘圖表時，指標正在跟踪每一分鐘酒吧的移動量。 由於公開是一天中最波動的時段 ，因此ATR向上移動以顯示波動率高於昨天收盤時的波動率。
ATR在開盤之後猛漲，通常大部分時間都在下跌。 除了平均每分鐘的價格變動幅度（如果使用一分鐘圖表），ATR指標全天波動不會提供多少信息。 以同樣的方式，每日ATR用於查看資產在一天內的移動情況，日內交易者可以使用一分鐘的ATR來估計價格在五到十分鐘內可以移動多少。 這可能有助於建立利潤目標或止損單。
如果一分鐘圖表上的ATR為0.03，則價格每分鐘大約為0.03美元。 如果交易者預測價格會上漲並且他們購買，他們可以預計價格可能需要至少五分鐘才能漲到0.15美元。 這種分析有助於製定對可能發生或不可能發生的預期。 交易員有時會認為， 一旦他們進入交易，價格就會奇蹟般地漲到他們的利潤目標 。 學習ATR顯示了價格的真實運動趨勢。 把你的預期利潤除以ATR，這通常是價格達到利潤目標所需的最少分鐘數。
ATR變化並且在一天中通常會下降，但ATR仍然能夠很好地估計我們可以預計價格走勢和可能需要多長時間。
04 ATR追踪止損
ATR通常被用作追踪止損。 在交易時，看看當前的ATR讀數。 在ATR的倍數下設止損。 兩個是常見倍數，這意味著如果買入價格低於入場價2 x ATR，或者如果空頭賣出價高於入場價2 x ATR，則可以設定止損。
止損只會降低風險或鎖定利潤。 如果時間較長，且價格有利地移動，則繼續將止損設定為低於價格2 x ATR。 止損只有上漲，而不是下跌。 一旦向上移動，它就會一直保持在那裡，直到它再次上移，或者由於價格下跌而觸發了追踪止損水平，因此交易被關閉。 同樣的過程適用於短期交易。 止損僅下移。
例如，長期交易價格為10美元，ATR為0.10。 止損9.80美元。 價格上漲至10.20美元，ATR保持在0.10。 現在止損價格上漲至10美元，這比當前價格低2 x ATR。 當價格上漲至10.50美元時，止損上漲至10.30美元，鎖定至少0.30美元的交易收益。