規定為獲得RI 529計劃撥款500美元所得稅扣除的規則
此外，用於合格高等教育費用的所有提款均免繳聯邦所得稅。 大約35個州也放棄對提款徵稅，並提供其他獎勵。 529計劃的其他好處包括：
- 無論受益人的年齡大小，賬戶持有人都可以保留對計劃內資產的控制權。
- 大多數計劃的最低月度繳費限額都很低。
- 受益人可隨時更改為受益人家庭的另一名成員。
- 資金幾乎可用於該國任何經認可的大學，並可用於支付各種大學開支，包括學費，房間，紙板，書籍，費用，用品和所需設備。
- 529計劃內的資產免於破產。
- 賬戶所有者可以為每個受益人提供高達70,000美元的一次性捐款，或者如果已婚夫婦共同申請，則可以提供140,000美元，並且避免在一年內選擇使用5年的年度贈與稅排除，從而避免產生此金額的贈與稅。
之前提到CollegeBoundfund，羅德島現在為529學院儲蓄計劃提供了兩種不同名稱的選擇。 這兩項計劃均由Ascensus College Savings管理，該計劃於2016年取代AllianceBernstein成為項目經理。529大學儲蓄計劃得到加強後，費用更低，投資選擇範圍更廣，並為擁有CollegeBound賬戶的18,000多名羅德島民提供更好的客戶服務。
- CollegeBound529 ：這是一個顧問出售的計劃，其特點是Invesco共同基金和ETFs。
- CollegeBound Saver ：這是一個直接銷售的計劃，包含Invesco，Vanguard和BlackRock的資金。
羅德島529計劃對個人每年最高達500美元的捐款以及對已婚納稅人每年最高達1,000美元的捐款，可計算羅德島應納稅所得額，並無限制地結轉過量供款。 這意味著如果提交聯合申報表的羅德島夫婦代表符合條件的受益人或子女提供超過1,000美元的捐款，則他們仍然只能在任何給定納稅年度的納稅申報表中扣除最高1,000美元。 但是，如果這對夫婦沒有達到最高金額，那麼這些金額可以結轉並用於隨後的納稅年度。 貢獻截止日期是12月31日。在確定財政援助資格時，羅德島州將這些帳戶的價值排除在州財政援助之外。 合格的分配免除。
試圖決定是否使用RI 529計劃的羅德島居民與另一州的第529計劃計劃需要考慮為其州內計劃作出貢獻的潛在稅收節省。
考慮到羅得島州的最高所得稅稅率為5.99％，每次減稅500美元可以在納稅時節省高達29.95美元的納稅人。 羅德島州目前沒有向居住在州外計劃的居民或其他類型的大學儲蓄賬戶（如Coverdell教育儲蓄賬戶（ESA）或UTMA託管賬戶）提供減稅。
截至2015年RI州所得稅申報表，您需要提交附表M ，RI修改至Federal AGI，以聲明您的稅收減免。 轉到2g行 - 學費保存計劃（529科目）。 根據指示，“根據學費儲蓄計劃對羅德島賬戶進行的任何捐助，可以要求修改減少聯邦調整總收入。 如果聯合返還，最高修改不得超過500美元，1,000美元。“此表格的總淨修改將轉交給RI-1040或RI-1040NR。
羅得島529計劃的稅收減免是“高於線路”的收入調整，這意味著居民即使不列出其他扣除項目（選擇標準扣除項目）也可以申領。